傳統銀行與加密貨幣將融合成單一數位資產產業？薩克斯預言引發熱議

知名經濟學家暨作家傑佛瑞·薩克斯（Jeffrey Sachs）近期提出一項大膽預測：傳統金融體系與加密貨幣生態終將合流，形成一個統一的「數位資產產業」。此觀點不僅挑戰了現有金融分野，也為台灣投資人、監管單位及科技業者帶來全新思考方向。在數位化浪潮席捲全球之際，這場融合究竟是危機還是轉機？

薩克斯論點的核心：融合而非取代

薩克斯強調，加密貨幣並非意圖「摧毀」傳統銀行，而是透過技術革新，促使金融服務更高效、透明且普及。他指出，銀行擁有龐大的客戶基礎、嚴謹的合規架構與穩定的信用體系；而區塊鏈與去中心化金融（DeFi）則提供即時清算、跨境無障礙與可程式化資產等優勢。兩者若能互補，將催生出更具韌性與創新的金融新形態。

「未來的金融不是『銀行 vs. 加密』，而是『銀行 + 加密』。」——傑佛瑞·薩克斯

台灣市場的現況與潛力

監管態度逐步開放

金管會近年積極推動「金融科技發展路徑圖」，雖對加密貨幣交易持審慎立場，但已啟動「虛擬資產服務提供商（VASP）」專法草案研擬，顯示監管思維正從防堵轉向納管。此舉有助於建立安全合規的創新環境。

銀行業試水溫行動

包括玉山銀、國泰世華等本土銀行已開始探索區塊鏈應用，例如跨境支付、供應鏈金融與數位身分驗證。雖然尚未直接提供加密資產交易服務，但技術整合腳步明顯加快。

• 2023年：兆豐銀行參與央行數位新台幣（CBDC）第二階段實驗
• 2024年：合作金庫與 fintech 新創合作試行 NFT 質押融資

融合過程中的關鍵挑戰

儘管前景樂觀，但要實現真正融合仍面臨多重障礙：

• 監管落差：傳統金融受《銀行法》嚴格規範，而加密領域多屬灰色地帶，法規一致性亟待建立。
• 技術整合成本：legacy 系統升級困難，跨鏈互通性不足，增加銀行導入門檻。
• 消費者信任：台灣民眾對加密資產風險認知仍高，需透過教育與保障機制提升接受度。

國際經驗可借鏡

新加坡金管局（MAS）推行「Project Guardian」，允許持牌機構在沙盒環境中發行代幣化資產；瑞士則有「Crypto Valley」生態系，吸引傳統私銀與 DeFi 協議合作。這些案例顯示，明確法規框架是融合成功的先決條件。

常見問題解答

台灣人現在能透過銀行買比特幣嗎？

目前台灣銀行尚未提供直接購買比特幣等加密貨幣的服務。投資人仍需透過本地合法交易所（如 BitoPro、ACE）進行交易，且須完成身分驗證與洗錢防制程序。

什麼是「代幣化存款」？和一般定存有什麼不同？

代幣化存款是將傳統銀行存款以區塊鏈代幣形式發行，具備可分割、可程式化與即時結算特性。例如，你可將一筆定存拆成多個 NFT，分別用於不同智能合約支付，但本金保障仍由銀行承擔。

如果銀行開始支援加密資產，我的錢還安全嗎？

一旦銀行正式提供相關服務，其資產保管與交易流程將受金管會監督，並適用存款保險等既有保障機制。但純粹的 DeFi 平台或非合作交易所仍不在此範圍內，風險自負。

數位新台幣（CBDC）會取代加密貨幣嗎？

不會。數位新台幣是由央行發行的法定貨幣數位版本，功能類似電子現金；而比特幣、以太坊等屬於私人發行的去中心化資產，兩者定位不同，未來可能共存甚至互補。

普通民眾該如何準備迎接這波融合趨勢？

建議先了解基本區塊鏈知識、關注金管會政策動向，並選擇合規平台進行小額體驗。同時，持續學習資產配置策略，避免將所有資金投入高波動性標的，以穩健參與數位金融變革。